Mejores Proyectos de Grado No.44 : Incidencia de los Ciclos de Liquidez en el Retorno Esperando de las Acciones, un Modelo Empírico para Colombia
Andrea Uribe Llano
Licencia de minería de texto y datos
Declarado por la editorial el 25 septiembre 2026 a las 22:18:41 UTC
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Formatos
| Formato | ISBN | Recordreference | DOI | Año |
|---|---|---|---|---|
| Impreso | 1909-0579-44 | SIMEHPRINTZDSSDJYJHMB64GSV1G3G | — | 2018 |
Sobre esta obra
Conceptualmente, el riesgo de liquidez tiene tres componentes: el riesgo de la brecha de liquidez (Liquidity mismatch risk), que es la relación contractual entre los ingresos de los activos y los egresos de los pasivos, el riesgo de la contingencia de liquidez (Liquidity contingency risk), que es el requerimiento adicional de liquidez para posibles eventos futuros, y el riesgo de la liquidez del mercado (Market liquidity risk), que es la pérdida en venta de activos por baja profundidad o interrupciones del mercado. Este último es de manejo de las tesorerías de las empresas y se basa en la medición de la liquidez de los activos financieros y su impacto en el precio, rentabilidad y riesgo.
El mercado accionario colombiano es pequeño en tamaño y de baja liquidez, comparado con otros mercados latinoamericanos. El número de acciones inscritas en la Bolsa de Valores de Colombia (BVC) está por debajo de cien y de éstas, tan sólo 17 son de alta bursatilidad, lo que lleva a que el mercado exija primas en el precio por la falta de liquidez en el mercado.
Por todo lo anterior, surge un interrogante ¿hay que definir el tipo de relación entre la liquidez y los precios? Esta es una pregunta recurrente en las personas que investigan los riesgos financieros y de los mercados de capitales.